1、名义利率，是央行或其它提供资金借贷的机构所公布的未调整通货膨胀因素的利率，即利息（报酬）的货币额与本金的货币额的比率。 即指包括补偿通货膨胀（包括通货紧缩）风险的利率。
2、实际利率(Effective Interest Rate/Real interest rate) 是指剔除通货膨胀率后储户或投资者得到的利息回报的真实利率。

首先，区分名义利率与实际利率概念。

①名义利率，即央行或其他提供资金借贷的机构场所公布的未经调整通货膨胀因素的利率。

②实际利率，即不包括通货膨胀率后储户或投资者得到的利息回报的真实利率。

其次，不考虑通货膨胀率情况下名义利率与实际利率计算公式

实际利率=（1+名义利率/每年复利计息次数）^复利次数-1

最后，考虑通货膨胀率情况下名义利率与实际利率计算公式

即（1+名义利率）=（1+实际利率）*（1+通货膨胀率）

即实际利率=（名义利率-通货膨胀率）/（1+通货膨胀率）。

一年多次计息，且为复利计息的情况下，实际利率计算公式：i=(1+r/m)m-1。

推导过程如下：

通货膨胀率=（名义金额-实际金额）/实际金额=（名义金额/实际金额）-1，则1+通货膨胀率=名义金额/实际金额=基期金额*（1+名义利率）/[基期金额*（1+实际利率）]=（1+名义利率）/（1+实际利率）。因此，1+名义利率=（1+实际利率）×（1+通货膨胀率）。

举例说明：本金为10000元，半年计息一次，则半年的利息为10000*12%/2，半年的本利和为10000*(1+12%/2)，那么一年是为10000*(1+12%/2)*(1+12%/2)，这里就是为10000*(1+6%)2，而如果一年计息一次，那么这里本利和就是为10000*(1+i)，这里是为了使得二者相等，也就是为10000*(1+i)=10000*(1+6%)2。

这里的12%为名义利率，也就是为r，而m为2，一年支付利息的次数，i为实际利率，所以根据上面公式，1+i=(1+r/m)m，i=(1+r/m)m -1。

扩展资料：

实际利率与名义利率存在着下述关系：

1、当计息周期为一年时，名义利率和实际利率相等，计息周期短于一年时，实际利率大于名义利率。

2、名义利率不能完全反映资金时间价值，实际利率才真实地反映了资金的时间价值。

3、以r表示实际利率，i表示名义利率，p表示价格指数，那么名义利率与实际利率之间的关系为，当通货膨胀率较低时，可以简化为r=i-p。

4、名义利率越大，周期越短，实际利率与名义利率的差值就越大。